券商晨會精華：尋找新的領漲熱點 今年順周期股好做的多

總體上昨日大盤個股上漲和下跌個股家數基本相當。滬深兩市成交額9425億，較上個交易日縮量203億。板塊方面，CRO、通信設備、氫能源、房地產、中藥等板塊漲幅居前，醫藥商業、電子身份證、建筑節能、油氣開采等板塊跌幅居前。截止昨日收盤，滬指漲0.34%，深成指漲0.73%，創業板指漲1.03%。北向資金全天凈賣出1.94億，其中滬股通凈賣出14.91億，深股通凈買入12.97億。

隔夜美股三大指數收盤均跌超1%。道指跌1.29%，標普500指數跌1.23%，納指跌1.32%。熱門中概股普漲，愛奇藝漲約12%，嗶哩嗶哩、騰訊音樂漲超5%，拼多多漲近4%，阿里巴巴漲約2%。大型科技股漲跌不一，谷歌、臉書跌超1%，蘋果漲0.8%，特斯拉漲0.5%。

今日券商晨會上，中原證券提出，權重股搭臺，尋找新的領漲熱點；板塊機會方面，國泰君安交流會上，特約嘉賓志開投資羅敏認為，今年順周期股好做的多；光大證券則表示，萬億藍海市場，氫能未來可期。

中原證券：權重股搭臺，仍需尋找新的領漲熱點

周三A股市場沖高遇阻、小幅震蕩上揚，早盤兩市股指跳空高開之后小幅上揚，風電、光伏以及電網設備等新能源行業領漲大盤，午后房地產、通信等行業加入領漲行列，金融、醫藥等行業全天表現低迷，滬指全天基本呈現小幅上揚的運行特征。滬指當前圍繞3250點蓄勢整固，投資者正在積極尋找新的領漲熱點，為下階段繼續做多積聚能量。周三兩市成交量依然不足萬億，后市行情突破向上仍然需要新的增量資金持續進場，權重股搭臺，成長股唱戲有望成為未來行情的重要特征，建議密切關注政策面、資金面的變化情況。

國泰君安交流會上，志開投資羅敏：今年順周期股好做的多

去年社融增速由13.6%降到11%以下，最低達到10%，此過程對整個上證指數代表的順周期股票并不友好。而今年在國家“穩增長”政策背景下，我認為可能是相反的過程，我認為社融將會增加，預計將從年初的10%上漲到11.5%-12%，即11%以上高點。社融增速主要由信貸的放松及社會需求兩個因素組成，即供給和需求共同組成社融增速。目前社融增速正處于上升過程，我認為在此過程中周期股可以跑贏大盤。

去年我們較少關注周期股，主要是考慮到流動性與宏觀經濟基本面存在沖突。去年8月份之前國家旨在收杠桿，且社融增速下降，因此不適合做周期股，我們主要側重于成長股。8月后國家致力于穩增長，本可關注周期股，但四季度由于供給側干擾，導致產品價格大幅波動，周期股都呈現出巨幅波動的收益，而從絕對收益的角度來看，去年四季度也不適合做周期股。但今年經濟已經開始復蘇，開啟了需求驅動的行情，這非常有益于順周期股，所以希望大家今年可以轉變思路，多關注順周期股。

光大證券：萬億藍海市場，氫能未來可期

氫能作為一種清潔低碳、熱值高、來源多樣、儲運靈活的綠色能源，被譽為21世紀的“終極能源”。發展氫能產業是我國實現“雙碳”目標的必經之路，國家對發展氫能持積極態度，21年以來氫能相關的支持政策頻繁出臺，行業有望在政策催化下迎來高景氣，成長可期。我們對氫能供應端市場規模進行測算，到2050年我國氫能供應端市場規模達到13027億元，制氫端市場規模可觀，氫能產業發展迎來新機遇。

（文章來源：財聯社）

標簽： 北向資金