“寶能系”中炬高新股權(quán)遭法拍，大股東“復(fù)位”后一路撿漏-全球視點(diǎn)

“寶能系”所持有的中炬高新（600872.SH）股權(quán)還在持續(xù)縮減中。

5月8日晚間，中炬高新公告稱，江西省南昌市中級(jí)人民法院將于6月12日~6月13日在阿里巴巴司法拍賣網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)上公開拍賣“寶能系”旗下的中山潤田所持中炬高新的1000萬股，占公司總股本的1.273%，拍賣分五批次進(jìn)行。

第一財(cái)經(jīng)發(fā)現(xiàn)，阿里巴巴司法拍賣網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)已經(jīng)上架了上述五批股權(quán)，每200萬股的起拍價(jià)6980.6萬元，相當(dāng)于34.9元/股，較5月8日收盤價(jià)有4.9%的折扣。

(資料圖)

值得注意的是，截至公告日，中山潤田所持中炬高新股份已全部被司法凍結(jié)，累計(jì)輪候凍結(jié)的股份數(shù)量占其所持股份比例的423.08%。

重新坐回第一大股東之位

中炬高新成立于1993年，1995年上市，是廣東省中山市的首家上市公司。中炬高新當(dāng)下的核心業(yè)務(wù)為調(diào)味品及健康食品，旗下全資子公司廣東美味鮮調(diào)味食品有限公司是國內(nèi)知名的大型調(diào)味食品生產(chǎn)企業(yè)，擁有“廚邦”、“美味鮮”兩大品牌，有著“醬油第二股”的稱號(hào)。

2018年9月，中炬高新的原股東前海人壽將所持中炬高新股份全部轉(zhuǎn)讓給同為“寶能系”旗下的中山潤田，占公司總股本的24.92%，中山潤田成為中炬高新的第一大股東。

但就在當(dāng)年年底，中山潤田就開始頻繁質(zhì)押中炬高新的股權(quán)以滿足日常營運(yùn)需求，這也為中山潤田后來的借款糾紛以及由此而導(dǎo)致的被動(dòng)減持埋下了伏筆。

2021年以來，“寶能系”的流動(dòng)性危機(jī)越演越烈，在無法及時(shí)清償債務(wù)的背景下，其旗下子公司持有的多家上市公司股權(quán)相繼被處置。

其中，因中山潤田及其關(guān)聯(lián)方與粵財(cái)信托、重慶信托、中航信托之間的借款合同糾紛案，地方法院因此裁定三家信托變價(jià)處置中山潤田持有的中炬高新合計(jì)超7960萬股以清償債務(wù)。

自2022年6月8日起，3家信托公司就開始通過二級(jí)市場以競價(jià)交易或大宗交易等方式陸續(xù)賣出上述股權(quán)。

數(shù)輪被動(dòng)減持之下，截至2023年1月17日，中山潤田所持股權(quán)已減少至13.75%，而中炬高新的原大股東中山火炬集團(tuán)有限公司（下稱“火炬集團(tuán)”）及其一致行動(dòng)人在幾度增持之下，持股比例已達(dá)到15.48%，重新坐回了中炬高新的第一大股東之位。

今年已兩度參與司法拍賣

在地位徹底改變之后，今年，火炬集團(tuán)在二級(jí)市場的增持策略之外，將目光鎖定在了司法拍賣上。

2023年3月21日~3月22日，深圳市福田區(qū)人民法院在阿里巴巴司法拍賣網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)上對(duì)中山潤田所持中炬高新的1200萬股股票進(jìn)行公開拍賣。火炬集團(tuán)的一致行動(dòng)人嘉興鼎暉桉鄴股權(quán)投資合伙企業(yè)（有限合伙）以超4億元的報(bào)價(jià)拿下了這部分股權(quán)。

4月27日，中炬高新公告稱，該部分股權(quán)已經(jīng)成功過戶，火炬集團(tuán)及其一致行動(dòng)人的持股比例進(jìn)一步增加至16.96%，合計(jì)持有公司股份及股份收益權(quán)的比例增加至17.01%。

另外，4月13~4月14日，廣東省中山市中級(jí)人民法院在人民法院訴訟資產(chǎn)網(wǎng)司法拍賣網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)上拍賣了中山潤田所持中炬高新的8329457股非限售流通股，占公司總股本的1.061%。

該部分股權(quán)最終以2.8億元的價(jià)格成交，競買人為中山火炬公有資產(chǎn)經(jīng)營集團(tuán)有限公司（下稱“公資集團(tuán)”）公資集團(tuán)是火炬集團(tuán)的間接控股股東。

目前，該部分股權(quán)尚待過戶，顯然，與二級(jí)市場增持相比，司法拍賣存在較大概率上的折讓，比較劃算，由此也可以推斷，在6月12日~6月13日的拍賣中，火炬集團(tuán)及其一致行動(dòng)人、關(guān)聯(lián)方等或有可能會(huì)參與其中，但目前阿里巴巴司法拍賣網(wǎng)絡(luò)平臺(tái)上顯示無人報(bào)名。

土地糾紛一審敗訴，上市以來錄得首虧

去年，中炬高新業(yè)績不佳。年報(bào)顯示，其實(shí)現(xiàn)營業(yè)收入為53.41億元，同比增長4.41%；歸屬于上市公司股東的凈利潤為虧損5.92億元，同比下滑179.82%；其中，調(diào)味品業(yè)務(wù)實(shí)現(xiàn)收入49.55億元，同比增長7.30%；房地產(chǎn)業(yè)務(wù)收入2.50億元，同比下降31.75%。

對(duì)此，中炬高新稱，受到工業(yè)聯(lián)合訴訟一審判決的影響，公司于2022年度報(bào)告中計(jì)提預(yù)計(jì)負(fù)債11.78億元，是造成年度業(yè)績虧損、凈資產(chǎn)收益率下降及資產(chǎn)負(fù)債率攀升的主要原因；另外，受成本上漲等因素影響，產(chǎn)品毛利率有所下降，剔除未決訴訟計(jì)提預(yù)計(jì)負(fù)債影響，公司2022年歸屬于上市公司股東的凈利潤為5.86億元。

這也是中炬高新上市28年來的首次虧損。

公告顯示：2020年9月，工業(yè)聯(lián)合公司將中炬高新告上了法院，要求其按照雙方于1999年至2001年期間簽訂的《土地使用權(quán)轉(zhuǎn)讓合同書》及相關(guān)補(bǔ)充合同的約定，將相關(guān)三塊土地使用權(quán)交付并辦理不動(dòng)產(chǎn)權(quán)證給工業(yè)聯(lián)合公司。

根據(jù)最新的公告顯示，其中兩塊土地已作出判決，中炬高新需向工業(yè)聯(lián)合公司交付兩塊工業(yè)用地，相關(guān)稅、費(fèi)等費(fèi)用由中炬高新承擔(dān)。

今年一季度，中炬高新的營業(yè)收入僅同比增長1.46%，歸屬于母公司凈利潤同比減少了877萬元，減幅5.53%。

標(biāo)簽：