天天視點！新型電力系統建設呼聲漸起 變革或帶來三重投資機會

市場監管總局等16部門印發貫徹實施《國家標準化發展綱要》行動計劃，實施新型基礎設施標準化專項行動。加強工業互聯網、車聯網、能源互聯網、時空信息等新型基礎設施規劃、設計、建設、運營、升級等方面標準研制。實施碳達峰碳中和標準化提升工程。加強新型電力系統標準建設，完善風電、光伏、輸配電、儲能、氫能、先進核電和化石能源清潔高效利用標準。

無獨有偶，近日，南方電網公司發布行業首個《新型電力系統技術標準體系表》和《新型電力系統技術標準編制行動路線圖》，以標準化支撐新型電力系統建設。據南方電網相關負責人介紹，本體系表和路線圖作為公司新型電力系統標準化工作的頂層設計，既是公司新型電力系統建設的重要支撐，也是引領行業技術創新、搶占發展制高點的重要抓手。

有專家表示，構建以新能源為主體的新型電力系統，是保障我國能源電力安全的長治久安之策。

(資料圖片僅供參考)

從短期來看，煤電的高質量發展與轉型是平穩有序推進新型電力系統的關鍵：滿足增量電量需求，保障最大負荷剛性增長，提供可再生能源躍升式發展所需的系統靈活調節能力，為電力系統安全供應提供“兜底”保障。

長期來看，技術創新是根本源泉，產學研各相關領域的人士要努力成為新能源技術創新引領者；體制機制創新是驅動力，要實現“源網荷儲”一體化；同時，關注潛在風險特別是新能源產業鏈供應和關鍵金屬供應等風險。

電力系統變革帶來三重機遇

展望下半年，中信證券此前認為，隨著政策支持力度不斷加強，穩增長主題下基建及重大項目有望加速落地，行業右側拐點漸近。

國家電網進一步明確了在2022年電網投資創紀錄地超5000億元的基礎上，盡早開工川渝主網架、張北—勝利、武漢—南昌、黃石特高壓交流，金上—湖北、隴東—山東、寧夏—湖南、哈密—重慶特高壓直流等特高壓工程，南方電網提出追加100億元電網投資。電網投資落地與大型項目釋放均有望加速，預計將成為下半年新型電力系統建設的主線。

同時，從電網系統建設轉型與電力設備采購升級兩個維度來看，中短期需依靠電源投資滿足終端的用電需求；依靠特高壓等項目進行遠距離電力的輸送；依靠抽水蓄能、電化學儲能的投資來緩解新能源發電的波動對電網的沖擊；依托智能化來對沖分布式影響下的系統波動和進一步提升電網運行可靠性，長期則需持續加碼電網整體的智能化和數字化水平。

信達證券指出，當下，新能源發展迎來量變到質變的關鍵節點，也帶來了電力系統的諸多挑戰。

1)電源側中新能源占比提升帶來的發電不穩定性、供電用電的時間錯配、集中式風光的空間錯配、分布式光伏并網帶來的電網規劃/運行/控制/質量的全方位影響；

2)負荷側用電量持續超預期，新能源的不穩定性也讓電力供不應求狀況加?。?/p>

3)電網側對新能源消納能力的適配能力不足，潮流互濟常態化要求電網智能化和能量管理加強，新能源并網帶來的無功消耗、諧波效應等安全問題需要重視。

具體到投資上，信達證券指出，電力系統變革帶來了三個方面的投資機會。

首先是儲能方面，抽水蓄能/電化學儲能是目前的主體儲能方式，電化學儲能應用范圍最廣、響應速度快，未來隨著電池成本逐漸下降，電化學儲能將成為主流新增裝機類型，其中磷酸鐵鋰儲能因具備安全性、循環次數以及成本優勢，所以具有大規模應用的潛力。

其次是特高壓行業景氣有望延續。一方面，我國出臺多項政策推動特高壓建設，另一方面風光資源集中西部，特高壓需求穩步提升。從特高壓投資期限結構來看，特高壓投資呈現初期投資高，而后逐步回落的態勢，因此2022年特高壓設備需求旺盛。據測算2022年特高壓交流電力設備中，GIS市場空間為171億，變壓器市場空間為128億，電抗器市場空間為114億；2022年特高壓直流設備中，換流變壓器市場空間為94億，電抗器市場空間為47億。

最后是配電網智能化改革全面，二次設備競爭格局向好。從改革方向來看，電網智能化包括輸配電過程、電能質量提升、居民用電智能化，改革范圍較廣。電力設備方面，配電網一次設備壁壘較低，競爭激烈，市場集中度低，而二次設備壁壘較高，頭部企業優勢明顯。

（文章來源：財聯社）

標簽： 投資機會 基礎設施 貫徹實施